1. Beskrivelse af sagen
Der er tale om et pengeinstitut, som for 2005 skal aflægge koncernregnskab efter de internationale regnskabsstandarder, og som har oplyst, at moderselskabsregnskabet forventeligt skal aflægges efter de danske regnskabsregler i lov om finansiel virksomhed og regnskabsbekendtgørelsen for pengeinstitutter m.v. Der er i forhold til denne problemstilling ikke forskel på de internationale regnskabsstandarder og de omtalte danske regnskabsregler, hvorfor afgørelsen er relevant i forhold til begge regelsæt.
Sagen omhandlede, hvorvidt instituttets metode for beregning af nedskrivningsbehov på individuelt vurderede udlån var i overensstemmelse med reglerne herfor. Fondsrådets kontrol tog ikke udgangspunkt i en konkret års- eller delårsrapport, men byggede på en gennemgang af instituttets praksis.
Ved beregning af nutidsværdien af de fremtidige forventede betalingsstrømme fra et udlån, jf. IAS 39, afsnit 63, og regnskabsbekendtgørelsens § 52, stk. 3 og 4, tog instituttet som udgangspunkt ikke hensyn til betalingsstrømme hidrørende fra evt. dividendebetalinger.
2. Retligt grundlag
Det følger af IAS 39, afsnit 59 og 63, samt regnskabsbekendtgørelsens § 52, stk. 3, at i tilfælde af objektiv indikation for værdiforringelse på et udlån, skal nutidsværdien af udlånet beregnes ved at tilbagediskontere de forventede fremtidige betalinger fra udlånet.'
3. Fondsrådets vurdering
Det var Fondsrådets vurdering, at en betalingsstrøm fra dividende skal indgå i en beregning af udlånets nutidsværdi, hvis det er sandsynligt, at der kommer en betalingsstrøm fra dividende. Konsekvent udeladelse af betalingsstrømme fra dividende ved beregning af udlåns nutidsværdi, vil efter Fondsrådets opfattelse resultere i, at nedskrivningsbehovet systematisk overvurderes. Selv om det i det enkelte tilfælde kan synes uvæsentligt at tage hensyn til betalingsstrømme fra dividendebetalinger, kan den samlede effekt af konsekvent manglende hensyntagen til dividende eventuelt resultere i en væsentlig fejl.
4. Fondsrådets afgørelse og reaktion
Fondsrådet meddelte på den baggrund instituttet, at der skal tages hensyn til alle fremtidige forventede betalingsstrømme ved beregning af et udlåns nutidsværdi, herunder også dividende, hvis det vurderes som sandsynligt, at der kommer en betalingsstrøm fra dividende.
I sin afgørelse oplyste Fondsrådet instituttet om, at påbuddet kan undlades efterkommet, hvis virkningen af at følge instituttets alternative praksis frem for at følge påbuddet alene er uvæsentlig, jf. IAS 8, afsnit 8.
I den forbindelse understregede Fondsrådet, at instituttet - hvis det vælger at følge en alternativ praksis - skal foretage en væsentlighedsvurdering forud for enhver ekstern regnskabsrapportering, og at denne vurdering skal foretages således, at det vurderes, om alle ikke-korrigerede fejlinformationer i regnskabet (som følge af ikke at følge påbuddet eller opstået på anden vis), både enkeltvist og sammenlagt er uvæsentlige for regnskabet som helhed.