Finanstilsynet har gennemført mange inspektioner i banken. Inspektionerne har omfattet både forretningsmodeller, bankdrift og bekæmpelse af hvidvask, herunder kundekendskabsprocedurer.
Generelt gælder, at såfremt der kommer væsentlige oplysninger om en virksomhed under tilsyn, herunder grænseoverskridende aktiviteter, så anmoder Finanstilsynet virksomheden om en redegørelse.
Professor Carsten Tanggaard, Aarhus Universitet, stiller spørgsmål ved Finanstilsynets forståelse af Saxo Banks forretningsmodel og den af Oliver Wyman gennemførte undersøgelse.
Undersøgelsen blev gennemført som følge af mistanke om, at Saxo Bank ikke eksekverede kundeordrer korrekt.
Oliver Wyman konkluderede klart herpå, at “Saxo Bank was not systematically mispricing its manuel order flow to the detriment of its clients or in violation of its General Business Terms and its Best Execution Policy” og “that it could find no evidence of clients being systematically unfairly treated at the individual level”.